讓錯(cuò)誤的單子盡可能少虧，讓正確的單子盡可能多賺。很大一部分交易者之所以迷茫，正因?yàn)樗麄兛偸窃趯ふ乙恍┐_定的東西，因?yàn)槿藢τ诓淮_定的事情是沒有安全感的，但事實(shí)上，投機(jī)市場里沒有任何東西是確定的。

任何一個(gè)交易方法表面上看起來可能很簡單，執(zhí)行下去就可以了，但事實(shí)上并非如此，它包含很多交易者獨(dú)特的屬性在里面，他的知識結(jié)構(gòu)，他的習(xí)慣，他的性格，他在交易中所經(jīng)歷的很多事情，這些都是交易的一部分。

那么，即使高告訴你一個(gè)方法，我用起來可能賺錢，但你用它做單就會穩(wěn)定虧損，因?yàn)楹芏嘣谖铱磥硎浅ＷR或者習(xí)慣的東西，而你不具備，我們的經(jīng)歷和認(rèn)知是完全不一樣的。所以，構(gòu)筑交易體系的工作只得靠自己。

Q：怎樣一步步的構(gòu)建屬于自己的規(guī)則？這過程中應(yīng)該注意什么？

學(xué)會每天總結(jié)交易的得失，收盤后根據(jù)交易明細(xì)總結(jié)，“失敗的單子為什么失敗，怎么處理才能付出最小的代價(jià)，成功的單子為什么成功，如何處理才能利益最大化”等等，學(xué)會寫交易日記，把這些總結(jié)文字記錄下來，一定要文字記錄下來，不是想明白就算了，以后沒事經(jīng)常翻看自己的總結(jié)，成功的一部分可以復(fù)制，錯(cuò)誤的事情不能一而再再而三的犯，堅(jiān)持半年，你就知道了。

這是一個(gè)自我專業(yè)化訓(xùn)練的過程。

對于交易這種特殊的職業(yè)來說，要成為一名合格的交易者，必須有專業(yè)化嚴(yán)格的訓(xùn)練，養(yǎng)成良好的交易習(xí)慣，培養(yǎng)一流的執(zhí)行力，但是并沒有什么外力來幫助你，一切只能靠自己。

很多人其實(shí)很努力，但就我所見到的來說，大部分人的努力都沒有使在關(guān)鍵點(diǎn)上，所以同樣的錯(cuò)誤總是反復(fù)上演，缺乏嚴(yán)謹(jǐn)?shù)?，專業(yè)化的，殘酷的自我訓(xùn)練過程。

Q：你如何確定變盤？又如何判斷變盤的幅度？

對行情的任何一部分做出評估，前提條件是你已經(jīng)參與進(jìn)去了，那么你持有頭寸所反饋出來的現(xiàn)象能告訴你一切你想知道的，除此之外別無他法，技術(shù)走勢圖的分析只是告訴你已經(jīng)發(fā)生的事實(shí)，對于未來的參考價(jià)值很有限。

止損的大小取決于你對盈利幅度的預(yù)期，交易中的任何一步都無法完全分離出來討論。

就我個(gè)人來說，任何止損大于1/2止盈的交易都是不可取的。

我個(gè)人認(rèn)為，止損應(yīng)該低于你預(yù)期止盈的1/2，如果你沒有預(yù)期止盈，那么這一單你就不要開。

Q：請問具備哪些條件就可以成為頂尖高手？

沒有既定的標(biāo)準(zhǔn)可以參考，有些人因?yàn)橐粋€(gè)性格因素失敗，但別人可能因?yàn)橥瑯拥男愿駞s成功，所以沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)，過程最重要，嚴(yán)格意義上來說，任何人經(jīng)過殘酷的自我訓(xùn)練都可能成為一個(gè)合格的交易者，只是真正對自己做殘酷專業(yè)化訓(xùn)練的朋友太少了。

我也不知道究竟算什么，按照通俗意義上的定義，我應(yīng)該做的是波段。

Q：趨勢走出來后，如何判斷中途的回調(diào)或反轉(zhuǎn)？

沒法判斷，我前面說過，我對于趨勢沒有太多的認(rèn)同性，至于怎么去界定行情，完全依據(jù)你頭寸的變化和浮盈的變化，這是最直接的。

加碼必須考慮之前的頭寸，加碼后的均價(jià)應(yīng)該足夠?qū)_當(dāng)前的止損風(fēng)險(xiǎn)才可加，也就是說你開始加碼之后，風(fēng)險(xiǎn)就應(yīng)該和你無關(guān)了。

控制自己的欲望是最難的，行情隨時(shí)都在誘惑你，你的欲望一旦放開或如果自律還比較脆弱，那么要做好交易真的很難。

交易系統(tǒng)，或者稱之為規(guī)則本身沒有復(fù)雜和簡單之分，只要能幫助你實(shí)現(xiàn)正差價(jià)就是好的，但是從執(zhí)行的角度來說，越細(xì)節(jié)化越好，不要模糊不清。

另外，我?guī)缀鯖]有提到一個(gè)什么理論，我從來不相信有任何理論是正確的，我談的都無非是我感受的東西。

最開始，適當(dāng)?shù)囊恍┗镜闹笇?dǎo)當(dāng)然需要，但更深層次的問題都是自己去探索，任何一套成熟的交易體系都會打上自己性格的烙印，獨(dú)一無二的。

交易市場之所以難，就在于隨機(jī)的不確定因素太多了。任何東西都可能是錯(cuò)的也可能是對的，但是很多朋友學(xué)習(xí)的過程本身沒有一個(gè)嚴(yán)謹(jǐn)?shù)挠?xùn)練計(jì)劃，整個(gè)探索過程也變成了隨機(jī)。

隨機(jī)中的隨機(jī)是什么？混沌！所以很多朋友做了今年后除了身心疲憊之外，其他感覺和剛?cè)胧袝r(shí)沒有太多區(qū)別，因?yàn)槟銢]有利用好這個(gè)過程中那些失敗的和成功的經(jīng)歷，發(fā)生過的事情沒有給你烙上印。

任何指標(biāo)單獨(dú)意義上來說基本上都是沒有價(jià)值的，你首先必須有自己的規(guī)則，然后尋找你最喜歡的指標(biāo)來承載你的規(guī)則，讓你的規(guī)則變成交易語言。

對我來說，K線就是承載我交易規(guī)則的語言?？催^很多，大概有幾十本，但現(xiàn)在還有印象的沒有。單純從技術(shù)角度來說，模擬盤是有價(jià)值的，我最開始也做了半個(gè)月，但是交易中要面對很多非技術(shù)問題，這些才是最終決定你活的怎么樣的關(guān)鍵，而模擬盤是無法解決這些問題的。

穩(wěn)定盈利本身就是偽命題。當(dāng)然，任何交易都可能獲利，去討論某種方式能否獲利是給自己制造彷徨，但談?wù)摗胺€(wěn)定”兩字則大有問題，真正的交易是進(jìn)三退一，不是永遠(yuǎn)保持一步一步勻速前進(jìn)，所謂的穩(wěn)定本身是不可靠的。

一切都源自于股則，所謂盤感也無非就是規(guī)則的另一種表述，只不過沒有用文字闡述罷了。K線本身毫無價(jià)值，它只是規(guī)則的載體，離開你自己的規(guī)則談K線毫無意義。你對照同周期的K線圖和成交量柱線做比較看看，你就明白了其實(shí)看K線就能看出成交量了，因?yàn)閮烧邘缀跏峭瑫r(shí)發(fā)生的，而只有成交才產(chǎn)生價(jià)格。因?yàn)槌山涣看髸r(shí)，K線也會長的，成正比的關(guān)系？

Q：怎么把盈利的單子拿的足夠長??？

不要離開你的整個(gè)交易體系去單獨(dú)討論盈利單持有時(shí)間的長短問題，任何事情走到極端了都不會有好結(jié)果，你必須分清楚，你追求的是哪種級別的行情，你的目標(biāo)和底線是什么。 交易中的任何事情，只有介于最終目標(biāo)和底線之間才是最安全的。

Q：請問你現(xiàn)在的交易系統(tǒng)是只看某個(gè)周期的K線，還是需要看不同周期級別的K線？

大部分時(shí)間都是一分鐘K線。其實(shí)熟悉一個(gè)周期就足夠了，在一分鐘上你照樣能感受到五分鐘，甚至是日K線的東西。

Q：請問目標(biāo)如何設(shè)定？

明確你操作的品種，明確你追求的行情級別，明確你要抓到的盈利幅度，不要奢望大小通吃，設(shè)定目標(biāo)和底線，你交易的全部內(nèi)容就是把你的頭寸置于目標(biāo)和底線之間。

Q：交易中遇到意外的行情如何處理？

何為意料之外？停電？斷網(wǎng)？我沒遇到過，至于行情，不會有意外，只要偏離你的交易就離場，你的交易規(guī)則只是把握那些符合你預(yù)期的行情，對于不符合你預(yù)期的行情就放棄，至于那些不符合你的行情有多意外，跟你無關(guān)。

任何交易體系都只適合部分品種，因?yàn)閰⑴c者的不一樣，導(dǎo)致了品種之間行情走勢節(jié)奏差異很大，同樣的方法做銅能賺錢，但做白糖就有可能虧錢。所以只關(guān)注自己熟悉的品種。

大部分時(shí)候，止損和止盈本身是捆綁在一起的，不能完全分離開來談?wù)摚蜷_你自己的行情走勢圖，問自己，你的交易是希望抓到那種大波段，還是幾個(gè)點(diǎn)的小波動(dòng)。

明白了你的目標(biāo)，你就知道怎么去計(jì)劃自己的交易，不要指望大小通吃，那是根本不懂交易的人告訴你的最銷魂的自殺方式。

沒有辦法，連你自己都認(rèn)為那個(gè)時(shí)間段經(jīng)常不好做，為什么不忘記那個(gè)時(shí)間段呢？大部分交易者不是不知道怎么去做，而是無法控制自己怎么去做。 我可以明確的告訴你，一年10倍對于這種級別的資金來說，并沒有太大的難度，另外，明確的告訴你，期貨里沒有莊家。

Q：請問對趨勢怎么理解？

開倉后的頭寸開始盈利了并不斷增加，就是順勢；開倉后的頭寸沒有盈利或者虧損了，就是逆勢。打開你喜歡做的合約，多看看，搞清楚它出現(xiàn)各種行情的概率，然后搞明白自己追求的是哪種級別的行情，就以這種級別為目標(biāo)。

A，我認(rèn)為要成為高手性格占的成分最大，我十多年的部隊(duì)生活對我的幫助很大。

B，全部是，交易計(jì)劃+執(zhí)行力的游戲，如果你的執(zhí)行力足夠強(qiáng)，任何垃圾規(guī)則遲早都會變成你的搶錢利器。

Q：1）你的系統(tǒng)在震蕩中表現(xiàn)如何？ 2）你連續(xù)虧損天數(shù)最多是多少？此時(shí)是繼續(xù)無條件執(zhí)行交易系統(tǒng)，還是怎么樣？

1）沒有人能提前知道接下來是否是震蕩，交易者不要去關(guān)注到底是震蕩還是單邊，這跟盈利與否無關(guān)，交易者只關(guān)注頭寸的浮盈浮虧變化。

2）我很少出現(xiàn)那種持續(xù)幾天的虧損，規(guī)則一旦制定，即使在盤中發(fā)現(xiàn)規(guī)則由很多問題，那么你也必須無條件執(zhí)行下去，因?yàn)橹挥羞@樣，你盤后才明白問題出在哪里，才可能有正確的計(jì)劃去彌補(bǔ)規(guī)則的不足，也只有這樣，你才可能養(yǎng)成良好的交易習(xí)慣。

很多朋友的自我學(xué)習(xí)過程是混沌的，賺或者虧都是隨機(jī)的，跟他們的規(guī)則無關(guān)，他們也沒有從賺或虧中學(xué)到什么。

我喜歡用K線，是因?yàn)樗俏医灰滓?guī)則的執(zhí)行體，但它不是我規(guī)則的全部，你首先要有自己的規(guī)則，然后找到你喜歡的指標(biāo)（任何指標(biāo)都可以）把你的規(guī)則變成交易語言，然后才可能執(zhí)行下去。

Q：眼看著回到成本附近，平倉，還是等到止損？

回到成本附近走人。

1）如果不出現(xiàn)那種明顯有利的單邊走勢，一般平倉走人。2）如果做純?nèi)諆?nèi)，收盤前無條件砍；如果想結(jié)合過夜單，那就設(shè)定一個(gè)過夜條件，比如浮盈多少，如果不滿足條件就收盤前砍掉。

盤感是最不靠譜的東西，相信自己的規(guī)則，只要在安全領(lǐng)域，不到萬不得已（比如收盤）就盡量持有，減少再次開倉制造的更多的風(fēng)險(xiǎn)。

1）太多變化了，大部分甚至是徹底的否定。舉個(gè)例子，我用1分鐘K線做了整整3年的超短線，而且成績還不錯(cuò)，我曾經(jīng)是一個(gè)癡迷的K線追求者，但事實(shí)上我現(xiàn)在已經(jīng)否認(rèn)了K線的可靠性，任何沒有搭載規(guī)則的K線都是隨機(jī)和毫無價(jià)值的，盡管我現(xiàn)在還用K線，但看待的角度已經(jīng)完全不一樣了。

2）障礙就是抗拒風(fēng)險(xiǎn)的能力，這是個(gè)人交易者的瓶頸，這是個(gè)人交易者和機(jī)構(gòu)的最大差距。

通常情況下，盈利單出局的底線是成本價(jià)。

很多習(xí)慣是殘酷的自我折磨訓(xùn)練出來的，沒有他法。

對稱是指市場制造的波動(dòng)歸宿將是零，行情向上和向下走的動(dòng)因是一樣的。按照這樣思維，任何信號的開平倉都只適合特定的時(shí)刻，一旦時(shí)間足夠長，最后的資金的最好結(jié)局就是保本。

長線和短線是否矛盾，該做短線的時(shí)候做短線，該做長線的時(shí)候做長線，這樣的說法是否正確？

單子的持有長短并不是問題，只要你站在同樣的周期來審視就很好。

交易事實(shí)就是盡可能把自己置身在底線和目標(biāo)之間，觸及底線必須離場，達(dá)到目標(biāo)結(jié)束本次交易之旅，而如何約束自己來達(dá)到這樣的狀態(tài)而不至于隨機(jī)交易，你就必須有一套一致性的規(guī)則，至于規(guī)則的形式，五花八門，每個(gè)人理解的可能不完全一樣，但只要達(dá)到同樣的效果就好。

不大在規(guī)則的K線無非就是已經(jīng)發(fā)生的價(jià)格的圖像反應(yīng)罷了，還有什么本質(zhì)呢？

Q：頭寸如何告訴你是趨勢結(jié)束還是回調(diào)？

頭寸浮盈浮虧的變化是最直觀的信號。我以前炒短線的時(shí)候，更多依賴K線尋找節(jié)奏。我從來不信任所謂的箱體理論，這些不應(yīng)該是交易者考慮的問題?？梢源_定自己的交易規(guī)則，尋找自己喜歡的指標(biāo)來把規(guī)則變成交易語言。

1）開倉后開始盈利就是順勢，虧損就是逆勢。

2）短炒的核心不是快，而是節(jié)奏。

Q：低買高賣只是表象，它的背后是什么呢？

它背后是“總有很多人認(rèn)為自己可以抓住每一次機(jī)會，卻不知道自己僅僅是行情的攪動(dòng)者，而不是受益者”，所以低買高賣才可能通過規(guī)則來實(shí)現(xiàn)。

交易比的是“犯錯(cuò)的時(shí)候付出盡可能少的代價(jià)，對的時(shí)候盡可能多的獲益”，只要你做交易，錯(cuò)誤如影隨形。

Q：有沒有經(jīng)歷過很難賠錢，卻賺錢也很慢的階段，當(dāng)時(shí)是如何解決的？

有，重新設(shè)定每次盈利目標(biāo)，更改賠率預(yù)期。

我的交易很難說是什么形式，有些單子拿過幾天，有些單子很快就走了。心態(tài)的問題沒有誰能告訴你怎么辦，我不是心理學(xué)家，但我想，你缺乏對交易的深入認(rèn)識或者說缺乏自信。

Q：請教先生，日內(nèi)做單是喜歡先埋伏還是等有方向后追進(jìn)呢？

坦白的說，這些問題沒有考慮過，因?yàn)樗⒉皇怯年P(guān)鍵，我的全部心思都花在處理所持有的單子上。在投機(jī)世界里，其實(shí)沒有對與錯(cuò)，只是站的角度不一樣，視角會有很多差異，我沒有資格去否認(rèn)任何人的觀點(diǎn)，我只是闡述自己的感受，只有市場才有權(quán)利能做出判決。

通常情況下，我會這么做，但遇到那種很明顯的單邊行情就會等等，當(dāng)然也隨時(shí)做好平倉的準(zhǔn)備。 所有指標(biāo)搭載你的規(guī)則，而不是市場本身的信息，因?yàn)槭袌霰旧淼膮?shù)本身的價(jià)值是很低的。

打開行情圖，有各種級別的行情，你問自己，你希望每次抓住的是哪種級別，并當(dāng)成自己交易的目標(biāo)。 企圖抓住任何行情的想法會將抓住任何行情的概率大大降低，因?yàn)榇笮〖墑e差異的行情所參與的交易策略有時(shí)候會互相干擾，結(jié)果是你浮出了同等的風(fēng)險(xiǎn)，卻沒有抓住任何機(jī)會。

只要在規(guī)則范圍內(nèi)的虧損其實(shí)就是交易的一部分，只要沒有突破自己的底線，即使虧損了，你也是成功的。在我的觀點(diǎn)中，任何在盈利一側(cè)的單子，也就是有浮盈的單子都是正確的。我們面對的是和我們有同樣思維的人，任何策略都不可能完美，因?yàn)槟愕膶κ蛛S時(shí)在變異，交易本身是都帶有缺陷的。

通常情況下，預(yù)期盈利是為了抓取那種自己交易中期待的行情級別，任何人對于未來的走勢都是無法預(yù)測的，也不知道這波行情究竟有多大，基于一個(gè)風(fēng)報(bào)比的預(yù)期盈利會讓自己更主動(dòng)，通常情況下，在同樣的品種里，這個(gè)預(yù)期是固定的，但是任何東西都不是絕對的。

Q：為什么頂尖高手就算是曾經(jīng)是超短的高手，但最終都進(jìn)化到了波段交易？請問遇到極度震蕩的行情該如何處理？用波段方式。

很多原因，超短太累，資金容量太小，以及自己對交易看法的一些改變。關(guān)注自己的頭寸，永遠(yuǎn)把頭寸的狀態(tài)限制在你的底線和目標(biāo)區(qū)域之間，一旦偏離就毫不猶豫的離場。

底線通常情況下有幾層，最基本的兩層是：

1）最后的底線，也就是通常意義上的最終止損底線，這主要是針對那些一開倉就錯(cuò)的單子。

2）本金底線，就是開完倉有了浮盈，而沒有達(dá)到你預(yù)期的盈利，這個(gè)時(shí)候也要設(shè)一道屏障，有多少幅度的利潤后離場的底線變成開倉價(jià)，也就是通俗意義上的“絕對不能讓盈利的單子變成虧損”。

敞開盈利端，市場會報(bào)答你的。 一般認(rèn)為我們是在交易某個(gè)合約，其實(shí)不然，這個(gè)合約只是一個(gè)靶，我們真正在交易的是“機(jī)會”這個(gè)品種，在這個(gè)市場里，大小機(jī)會非常多，你不可能都去交易，那樣的成本和風(fēng)險(xiǎn)不是一個(gè)人能承受的，在交易之前，你必須明確哪種機(jī)會品種是自己所追求的，基于策略的風(fēng)報(bào)比去參與。

你必須有個(gè)明確的隔夜標(biāo)準(zhǔn)，比如多少浮盈+多少倉位。你可以適當(dāng)做一些平移，或者在基于本金之上建立一個(gè)回撤的離場標(biāo)準(zhǔn)，但在沒有達(dá)到盈利預(yù)期之前，不能做任何事情去徹底封閉盈利端。大部分人都是被亂石砸死的，因?yàn)樗緵]明白哪種情況對自己是安全的，哪種情況對自己是不安全的。

做任何級別的行情我都只通過1分鐘K線來選擇機(jī)會，至于以后的走勢，我更多依賴頭寸給我的信息。單獨(dú)的K線是毫無價(jià)值的，但交易經(jīng)驗(yàn)價(jià)值連城。規(guī)則的目的就是將你的交易規(guī)范在底線和預(yù)期目標(biāo)之間的安全區(qū)域，以及在安全區(qū)域內(nèi)一些單子處理策略，至于采用什么形式并不重要。

很多方式，需要根據(jù)每個(gè)人的交易來具體采用，比如盈利多少點(diǎn)后離場的底線是本金，比如盈利回撤多少幅度后離場，這些都可以采用。開倉更多依賴經(jīng)驗(yàn)，因?yàn)闆]有任何機(jī)械性的規(guī)則能告訴你未來會怎么走，在這個(gè)問題上經(jīng)驗(yàn)是最重要的，所有建立的交易策略都集中在處理已持有的單子的環(huán)節(jié)上，這個(gè)環(huán)節(jié)才是決定能否盈利的關(guān)鍵。

在我的理解中，策略，計(jì)劃，系統(tǒng)，規(guī)則等是一體的，基本上是一個(gè)意思，但很多朋友理解的系統(tǒng)是一系列指標(biāo)，而計(jì)劃他們說的是對行情分析預(yù)測的結(jié)果，差異很大。

交易的核心是處理所持有的單子，而處理單子你必須依賴可靠的策略或者規(guī)則，你也可以理解成計(jì)劃。我認(rèn)為最關(guān)鍵的就是處理那些在成本區(qū)域附近的單子，很直接向兩側(cè)運(yùn)動(dòng)的單子可以完全依賴策略來對付。

經(jīng)驗(yàn)是交易的重要一部分，但經(jīng)驗(yàn)在很多時(shí)候也有自我毀滅的作用，起決定作用的是交易策略。學(xué)會逐漸構(gòu)筑自己的交易策略。我會適當(dāng)參考時(shí)間周期，另外也要根據(jù)到底有多少浮盈來決定，每個(gè)品種的標(biāo)準(zhǔn)都不一樣。比如，設(shè)一個(gè)時(shí)間段，如果在這個(gè)時(shí)間內(nèi)自己還處于危險(xiǎn)區(qū)域，那么就砍掉。

一般初次開倉不會超過50%，對于持有過夜單子，我更多依賴盈利的保護(hù)，而不是倉位。如果你決定下單了，1-2個(gè)點(diǎn)不應(yīng)該過于在乎。我的開倉沒有太多參考，有時(shí)候依據(jù)K線，有時(shí)候完全是靠經(jīng)驗(yàn)。

Q：請問現(xiàn)在每天都盈利嗎？

我從來都不會去做這種奢望，我的賬戶計(jì)劃目標(biāo)都是以月來計(jì)算的。 關(guān)注頭寸浮盈浮虧的變化比去推演行情有意思。 如果說每個(gè)成功的系統(tǒng)交易，都是避開自身的弱點(diǎn)，那么如何發(fā)現(xiàn)和避開自身的缺陷？記錄每天的交易狀態(tài)，然后。。。

交易一段時(shí)間，然后通過總結(jié)交易單來發(fā)現(xiàn)，我之前提到過些交易日記，不要想當(dāng)然的認(rèn)為哪些是自己的優(yōu)點(diǎn)哪些是自己的缺點(diǎn)?？赡苊總€(gè)人的經(jīng)歷和性格有差異，所以面對的情況不太一樣。在我看來，只要交易策略完整了，情緒化的問題就會自動(dòng)解決了。

Q： 對持倉量怎么理解？操盤時(shí)參考嗎？

在我看來，持倉量對交易毫無參考價(jià)值。無論是持倉量的增加還是減少，本身的兩個(gè)行為買和賣一定是對等的，因此產(chǎn)生的行情向上和向下的能量互相抵消。

盡管很多時(shí)候我們看到幾個(gè)變化大的時(shí)候持倉量也急劇變化，但同步的行為對實(shí)戰(zhàn)中的交易是毫無意義的，只有分析師喜歡用這樣的參數(shù)來解釋過去的行情。

Q： 對于虧損的單子，除了止損，還有什么處理方法？

對于我來說，唯一的辦法就是砍倉。我的期貨交易策略里沒有成交量的位置，以前做股票我會關(guān)注這個(gè)參數(shù)。你缺乏一致性的原則，而且我感覺到你根本不知道自己想交易的是哪種行情，你還沒搞明白。單純的指標(biāo)毫無價(jià)值，無論是K線還是均線，還是其它的什么。

先建立規(guī)則，你抓取的行情級別是哪種？你為此承受多大的底線？在安全區(qū)域你需不需要處理單子？等等，在這樣的基礎(chǔ)上建立規(guī)則，然后再去找你最喜歡的指標(biāo)搭載自己的規(guī)則，接下來的任務(wù)就是執(zhí)行。根據(jù)自己對走勢的理解設(shè)立幾個(gè)區(qū)域來實(shí)現(xiàn)一些單子的優(yōu)化處理。

Q：如何處理與目標(biāo)價(jià)位還有一半距離的單子？

可以設(shè)一個(gè)時(shí)間周期，沒有更好的辦法，虧多少自己可以控制，賺多少由市場來決定。

我修改了規(guī)則，可總是判斷正確，卻抓不住完整的一個(gè)大波段。

Q：總是拿到一半，就很早的出局了，該怎么解決？

因?yàn)槟愕囊?guī)則缺乏完整性，你只解決了其中的問題。那你的所有優(yōu)化單子都是基于事件周期的（給出方向）？比如設(shè)一個(gè)小時(shí)，時(shí)間到了，不管到?jīng)]到目標(biāo)位？可以這么理解。優(yōu)化單子處理包括：

1）盡可能保護(hù)資金；

2）資金分配；

3）設(shè)定價(jià)格區(qū)域定位；

4）時(shí)間周期。

Q：請問，假如單子成交之后，一直在浮盈一兩點(diǎn)，浮虧一兩點(diǎn)之間反復(fù)波動(dòng)，那你回怎樣處理這種單子？

設(shè)定一個(gè)時(shí)間，設(shè)定一個(gè)安全區(qū)域，到了時(shí)間還沒有進(jìn)入安全區(qū)域就離場。跟獲取差價(jià)無關(guān)的任何行為都不在我的交易考量范圍內(nèi)。運(yùn)氣（說的高深一點(diǎn)就是：概率）也是交易的一部分，如果上天要跟你作對，即使你做到完美，也只能接受失敗。

任何人的交易都是獨(dú)一無二的，經(jīng)驗(yàn)永遠(yuǎn)無法復(fù)制，但基本的原則可以借鑒。 如果你在交易之前連止損的計(jì)劃都沒有的話，我建議你把賬戶的資金全部拿去買彩票，那個(gè)成功的概率也許更高。你還沒有一套可靠的交易信念來支撐你，這必然會導(dǎo)致你在做交易的任何一個(gè)環(huán)節(jié)都陷入被動(dòng)。

沒有人能處理在完美的點(diǎn)位上，我認(rèn)為的那些追求完美的交易者沒有活過三年以上的。設(shè)定你的原則，按照原則來執(zhí)行。行情永遠(yuǎn)無法告訴你接下來是繼續(xù)現(xiàn)在的方向還是反轉(zhuǎn)。執(zhí)行力的問題要分開看。有些問題不僅是你執(zhí)行不到，是個(gè)人就無法做到，那么就要回避，贏家和輸家的區(qū)別的根本其實(shí)不在于執(zhí)行力，而在于贏家知道哪些是自己做不到的，哪些是自己可以把握的。

很少出現(xiàn)連續(xù)虧損，具體時(shí)間沒統(tǒng)計(jì)過，只要是合理的虧損，我都視為正常。規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則，規(guī)則！不要再去學(xué)習(xí)神仙預(yù)測或者預(yù)判了，那是通往地獄的捷徑。

我接觸的兩種交易者在這個(gè)市場里沒有長壽的，預(yù)測交易者和完美交易者。

Q：請問，你是如何處理長時(shí)間徘徊在成本附近的頭寸？假設(shè)你持有歐元兌美元的做多頭寸，下單點(diǎn)位1.3000

我會加入時(shí)間周期。你還在沉迷于行情當(dāng)中，在我看來，沒有人能看對未來的走勢。行情是由我們這樣的苦干人在電腦終端輸入的數(shù)據(jù)對沖產(chǎn)生的，沒有人能預(yù)知那么多電腦前的人下一秒會輸入什么樣的參數(shù)進(jìn)去。

當(dāng)有一天你認(rèn)為那些經(jīng)典書籍和理論一直誤導(dǎo)自己的時(shí)候，你才開始了真正走向通向交易者的道路。交易是從開倉開始，但盈利與否是從開倉以后才開始，沒有人知道哪個(gè)點(diǎn)開倉是正確或者錯(cuò)誤的，沒有人知道。

不要花太多的時(shí)間在開倉上，實(shí)際上任何時(shí)候開倉都不是問題，只要你能處理好開倉之后的單子。事實(shí)上，我們在開倉的時(shí)候受很多主觀因素的影響，如果交易的時(shí)間長了，也可以稱之為經(jīng)驗(yàn)。

我不會很刻意的區(qū)分短線或中長線。你首先明確，你要交易的機(jī)會，你是準(zhǔn)備抓住哪種級別的行情？然后再來討論止損問題，不要去單獨(dú)思考止損點(diǎn)大小的問題。交易時(shí)間長，吃的虧足夠多，一切都會自然而然，問題是你要首先確保能活到這一天。

1）投機(jī)市場基本上都是不確定的，在一個(gè)周期內(nèi)，相對確定的東西就是你的規(guī)則。

2）任何交易系統(tǒng)都存在相應(yīng)的缺陷，你只要知道你自己交易系統(tǒng)的缺陷就行，沒必要去關(guān)注別人的。

我的交易領(lǐng)域里沒有支撐或者阻力！在我看來，根本不存在可靠的形態(tài)，也不存在什么趨勢線。交易理念的追求不存在對錯(cuò)優(yōu)劣之分，更多的是一種意識上的信仰，信仰的不僅是它的優(yōu)點(diǎn)，它的缺陷你也必須接受，即使很多跟我截然不一樣的交易策略我也沒有資格否認(rèn)，它依然可能是成功的，事實(shí)上，試圖把每種交易風(fēng)格的優(yōu)點(diǎn)融合起來建立一套完美的交易計(jì)劃是一件愚蠢的事情。因此，我沒興趣去和別人討論以追求交易的更高境界。

Q：請問，你的交易規(guī)則是否細(xì)化成文字，就像條例？

有些規(guī)則是可以完全標(biāo)準(zhǔn)化，有些沒法通過文字闡述。 一個(gè)合格的交易者必須會處理你說的這種情況，如果一旦處理不好就影響交易，那等于在你身邊埋下了一顆定時(shí)炸彈。

我不會在每天開盤前對全天的走勢做一個(gè)大致的預(yù)判。預(yù)測幅度來自對所做品種的了解。大部分時(shí)候，我會在達(dá)到預(yù)期的基礎(chǔ)上重建預(yù)期。

Q：如何理解順勢？

簡單的理解，開倉后開始盈利就是順勢，開倉后虧損就是逆勢。你也可以加入底線的要求進(jìn)去。成功交易的核心就是在排除掉致命風(fēng)險(xiǎn)的前提下達(dá)成盈利。

Q：你認(rèn)為你能夠盈利的最大可能的原因是什么？

我認(rèn)為“自己非常明確的知道哪些是自己做不到并能嚴(yán)格限制自己不去做”是我能盈利的最大原因，我很慶幸自己不是一個(gè)完美追求者。

很多東西我都做不到，比如我不認(rèn)為自己有能力抓到大部分機(jī)會，所以我絕不會嘗試去這么做，只會做那種自己策略范圍內(nèi)的機(jī)會，所以行情不會左右我。

Q：請問，在制定規(guī)則后，如果連續(xù)出現(xiàn)虧損，是否因此需要優(yōu)化相應(yīng)規(guī)則？

我會從幾個(gè)方面處理問題。 1. 周期內(nèi)假如止損次數(shù)。2. 如果出現(xiàn)連續(xù)虧損，在后面單子的止盈處理上將主要不再考慮盈利，而考慮對沖止損的損失。

單純談執(zhí)行力比較空洞，缺乏執(zhí)行力來自幾個(gè)層面，交易策略有問題，缺乏對交易策略的信仰，以及性格的問題。你永遠(yuǎn)不要指望從別人那里得到不經(jīng)自己思考就可以用的東西。

不要過于受K線走勢的誤導(dǎo)，你應(yīng)該專注于自己持有頭寸的浮贏虧的變化。

1. 在我看來，大家看到機(jī)會的能力沒有太多差別，唯一的差別就是有些人只會去把握自己能把握住的行情。2. 盡管賭這個(gè)詞不太好聽，但差不多有這個(gè)意思。

在我的交易中不存在秒殺的概念，任何偏離我的底線就是錯(cuò)的，就必須無條件第一時(shí)間離場。我說的開倉不重要是指在我的交易策略里所占的分量，并不是說亂開倉，原因在于兩點(diǎn)：1. 開倉很難標(biāo)準(zhǔn)化，即使你終其一生，你在開倉上也不可能做到接近極致；2. 開倉和持倉對行情的依賴和干擾是完全不一樣的，交易久了你會明白的，這一點(diǎn)也是很多模擬盤和實(shí)盤不一樣的地方。

客觀上，經(jīng)驗(yàn)在某種程度上幫你開倉，而不是閉著眼睛開倉。坦白的說，大部分時(shí)候我的開倉都來自經(jīng)驗(yàn)，沒有標(biāo)準(zhǔn)化的參數(shù)。當(dāng)你交易久了后你會明白，事實(shí)上任何標(biāo)準(zhǔn)化的開倉條件發(fā)生之后，行情向兩個(gè)方向走的概率很難明確。計(jì)劃，規(guī)則，策略，完整的。

你一天大概虧損多少就不會操作了？不同的資金量考慮不一樣，資金量少一些的時(shí)候在2-3%，現(xiàn)在是按照資金量的1%來要求自己?！坝脭?shù)學(xué)模型捕捉市場機(jī)會，由電腦做出交易決策”，這時(shí)我目前正在做的，但不見得就能把資金提升一個(gè)級別，這是沒有實(shí)戰(zhàn)過的人很難想象的。雖然我的數(shù)學(xué)天賦也很高，但不見得我就是博士。

Q：你自己有制作資金曲線圖嗎？

做。 只是策略預(yù)期，也就是通過策略來界定屬于自己的機(jī)會，所有不滿足策略的都不是自己的機(jī)會。底線和盈利預(yù)期是開倉之前就設(shè)定的，相對固定的。 如果行情到達(dá)止盈后，會根據(jù)當(dāng)時(shí)的走勢看是否有必要在之前止盈的位置重建預(yù)期。根據(jù)你自己的承受力來決定，但止損和止損次數(shù)必須關(guān)聯(lián)上。

在理論上，討論提高開倉勝率問題毫無意義，因?yàn)闆]有任何技術(shù)和理論或者規(guī)則能提升你的開倉水平，但實(shí)際中，經(jīng)驗(yàn)在某種程度上的確起到一些作用。放太多的時(shí)間去研究開倉是在做無用功，至今沒有人能在這個(gè)問題上說出個(gè)所以然，除了分析師。

Q：什么樣的交易系統(tǒng)或策略是優(yōu)秀的？長期交易下來日平均能達(dá)到收益5%以上？

在你認(rèn)定的心理結(jié)算周期里，能保證正盈利就算合格，合理界定自己的心理結(jié)算周期。

你知道自己該怎么辦，但你卻不去這么辦，所以談太多毫無意義。任何時(shí)候都不能把自己置于被動(dòng)之下，如果你認(rèn)為上下午存在跳空可能，那么沒有盈利保護(hù)的單子就不要保留。大部分時(shí)候，如果市場證明錯(cuò)了，那已經(jīng)處于傷筋動(dòng)骨的時(shí)候了。任何交易都應(yīng)該跟一定的周期綁定。沒有量化的答案，這跟你交易中很多環(huán)節(jié)關(guān)聯(lián)，所做的一切都是讓你盡可能安全的前提下去盈利。

不需要無時(shí)無刻盯著走勢。我很少在激烈的走勢時(shí)進(jìn)場。除了不斷優(yōu)化的策略外，你還需要點(diǎn)運(yùn)氣，有時(shí)候你即使做到極致也不一定能成功，這就是交易。

1. 預(yù)期是根據(jù)特別的品種走勢設(shè)定的行情，不要企圖大小通吃。

2. 嚴(yán)格按照計(jì)劃去做。止損并不是任何時(shí)候都發(fā)生了實(shí)質(zhì)性的效果，如果還有這樣的問題，你要走的路還很遠(yuǎn)。

Q：請問，你一般用什么指標(biāo)，不要說根據(jù)個(gè)人習(xí)慣而用？

光頭K線。我說的光頭K線是指裸K線，就是沒有均線的K線。

Q：請問，時(shí)間止損對于保護(hù)本金是不是有非常重要的價(jià)值？其實(shí)我更想問時(shí)間止損在你的規(guī)則中是否占？

當(dāng)然有價(jià)值，交易是一套完整的策略，很難說哪個(gè)部分占多大的比例，任何一部分處理不好都可能萬劫不復(fù)。

在策略中你可以加入我預(yù)期多少就怎么樣，但對待行情，我的思維里沒有“我預(yù)期”“我認(rèn)為”等這樣的詞匯。我的原則，任何時(shí)候在止損后不會立即建倉。利潤最大化，日內(nèi)短線不適合加倉策略，最好不要在開倉初始階段加倉。 安全預(yù)期就是在你的止損線和預(yù)期盈利線之間的區(qū)域。

錯(cuò)過大行情是交易的一部分，經(jīng)常發(fā)生的事情。

我是一個(gè)規(guī)則交易者，我只會客觀的根據(jù)我所做的品種的最近表現(xiàn)設(shè)定我的盈利預(yù)期，我沒有特別獨(dú)到的盈虧觀，對我來說，只要在規(guī)則范圍內(nèi)發(fā)生的事情，那就是正常的，即使是虧損。

打開你要做的合約，觀察最近兩個(gè)月的日內(nèi)行情，由于任何一個(gè)品種在一個(gè)時(shí)間段內(nèi)的參與者和大的影響因素不會有太大的變化，所以任何品種都有他的行情幅度特性。然后尋找到你希望抓到的行情級別，結(jié)合你的開倉習(xí)慣，設(shè)定一個(gè)合理的盈虧比。

盡量避免連續(xù)虧損是一個(gè)交易者必須學(xué)會的，因?yàn)橐坏┭h(huán)性的連續(xù)虧損，情緒化的爆發(fā)，后果的破壞性很大，即使情緒穩(wěn)定的人也很難克服。所以規(guī)則里給自己設(shè)定一個(gè)規(guī)則，必須止損必須隔一個(gè)時(shí)間才交易，連續(xù)止損多少必須停止交易。

經(jīng)驗(yàn)或者感覺。在我的認(rèn)知里，開倉是交易里最難量化的交易行為，即使你終其一生，也無法將你的開倉技巧提高到多高的水平，所以我不會花太多的精力去琢磨開倉，當(dāng)然，經(jīng)驗(yàn)在客觀上某種程度會幫助一個(gè)交易者的開倉技巧。

很多人可能正相反。沒有完美的交易，在控制住風(fēng)險(xiǎn)的時(shí)候盡量敞開盈利端，盡管這的確可能損失掉很多利潤，但時(shí)間會回報(bào)你的。

每個(gè)品種面臨的情況不一樣，你從你所做的品種當(dāng)前一段時(shí)間的走勢圖中去尋找答案。一致性保護(hù)很多方面，比如策略的一致性，執(zhí)行的一致性。一致性的東西包含很多意思，它是基于概率的要求，只有同樣條件下的時(shí)間，概率才有一致性。

虧損是交易的一部分，每個(gè)交易者都必須習(xí)慣這一點(diǎn)，無需原因，你所能做的就是將虧損控制在自己可以承受的范圍內(nèi)。通過一切能完全改變自己習(xí)慣的措施都可以稱之為殘酷。改變我們已經(jīng)感覺到舒服的生活方式是很痛苦的。

投機(jī)市場本身就是一個(gè)矛盾體，任何一個(gè)東西你都不可能無限制的利用，其中必須拿捏期間的“度”，這或許就是所謂的經(jīng)驗(yàn)吧。放開盈利端也不可能是毫無限制的，因?yàn)槟愕膶κ质侨耍麄冸S時(shí)在變。所以我說過，預(yù)期盈利幅度并不是完全固定的，一個(gè)時(shí)間段會根據(jù)行情調(diào)整，如果你觀察的行情圖很多，你會發(fā)現(xiàn)某一個(gè)時(shí)間段內(nèi)的走勢幅度有某種意義上的契合。

大量的實(shí)戰(zhàn)交易和日益累積的對某個(gè)品種的走勢的熟悉，會給你帶來很多意想不到的東西，我不知道這些東西如何去量化，我們莫名其妙的稱之為經(jīng)驗(yàn)。一個(gè)交易者之所以難，就是因?yàn)?，我們既扮演了射手的角色，也扮演了教練的角色，后者的工作部分可以通過大量的思考來完成，而前者只有靠日積月累的訓(xùn)練和實(shí)戰(zhàn)。

這就是交易！設(shè)定一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)來要求自己，有浮盈的時(shí)候其實(shí)是最安全的交易，只要在成本價(jià)設(shè)好止損就可以。至于浮盈消失，這是交易的一部分，你必須學(xué)會克服。

作為一個(gè)交易者，寬容別人的信念應(yīng)該像堅(jiān)守自己的信仰一樣，至始至終。在進(jìn)入股市的初期和剛接觸期貨的時(shí)候，看了很多書籍，不過實(shí)戰(zhàn)交易久了后感覺這些書籍用處不是很大，所以后來看的書很少了。

Q：所說處理單子是不是指拿住盈利單，而盡快砍掉虧算單呢？

標(biāo)準(zhǔn)！為自己制定一個(gè)標(biāo)準(zhǔn)，也就是所謂策略，或者規(guī)則。 我從來不認(rèn)為盡快砍掉虧損單是意見明智的事情，容納一定幅度的止損是比較明智的，但必須有一個(gè)合理的盈虧比。

另外，盈利單也不是一味的拿著，自己設(shè)立一些標(biāo)準(zhǔn)來做到盡可能有利的優(yōu)化處理單子，比如大幅度滑動(dòng)止損到成本價(jià)，多大幅度的回撤必須離場，設(shè)定多久來做周期止損，很多因素，前面其實(shí)都談過這些，就是盡可能將在介于止損線和止贏線之間的單子向有利的結(jié)果優(yōu)化處理。自己意識到了就會慢慢調(diào)整，只要自己下決心去改正，沒有什么是改不掉的。