近日，股轉(zhuǎn)第五次對(duì)律所采取了自律監(jiān)管措施。截至日前，監(jiān)管層共計(jì)處罰過(guò)8家律所、會(huì)所，且處罰時(shí)間都集中在今年下半年，股轉(zhuǎn)正在逐漸加強(qiáng)對(duì)中介機(jī)構(gòu)的監(jiān)管。

本周，江蘇永衡昭輝律師事務(wù)所因在推薦臣功制藥(833274.OC)掛牌新三板的法律意見書中未披露公司關(guān)聯(lián)交易，被股轉(zhuǎn)采取提交書面承諾的自律監(jiān)管措施。

公告顯示，去年5月份，在臣功制藥申請(qǐng)掛牌新三板審查期間，其母公司南京高科將2146萬(wàn)元匯入臣功制藥銀行帳戶進(jìn)行資金置換，而永衡昭輝律師事務(wù)所出具的兩份《法律意見書》中均未披露這一關(guān)聯(lián)交易。

盈科律師事務(wù)所合伙人唐春林律師告訴《第一財(cái)經(jīng)日?qǐng)?bào)》記者，這個(gè)是票據(jù)的問(wèn)題，票據(jù)跟普通的支付還不一樣，票據(jù)的背書和轉(zhuǎn)讓的流程法律規(guī)定得很嚴(yán)格，把這些流程核一下就知道票流到哪兒去了，就會(huì)知道流轉(zhuǎn)的原因是因?yàn)檎５慕灰祝€是其他原因。這個(gè)沒(méi)有查，律所是失職的。

“這類問(wèn)題沒(méi)有被披露出來(lái)一般有兩種可能。一種是做業(yè)務(wù)的律所對(duì)票據(jù)業(yè)務(wù)不熟悉，所以不知道要怎么查。另一種可能是其實(shí)律所是知道的，但是為了掛牌的需要而沒(méi)有披露?！碧拼毫诌€透露。

律師事務(wù)所作為資本市場(chǎng)中重要的中介機(jī)構(gòu)，除了在推薦企業(yè)掛牌過(guò)程中會(huì)出具《法律意見書》外，根據(jù)企業(yè)的情況還會(huì)負(fù)責(zé)企業(yè)掛牌后的信息披露工作，或者提供常年法律顧問(wèn)服務(wù)等。市場(chǎng)上做新三板業(yè)務(wù)的律所多是針對(duì)新三板這塊做專項(xiàng)服務(wù)，如果企業(yè)后期有股權(quán)轉(zhuǎn)讓、定增、轉(zhuǎn)板上市，律所還會(huì)繼續(xù)同券商、會(huì)所等中介機(jī)構(gòu)溝通來(lái)提供相關(guān)法律服務(wù)。

唐春林表示，“新三板全面擴(kuò)容后，所有企業(yè)不分行業(yè)都能上新三板，陸續(xù)開展三板業(yè)務(wù)的律師事務(wù)所就多了，競(jìng)爭(zhēng)變得激烈，有一些律所對(duì)業(yè)務(wù)并不熟悉也沒(méi)什么優(yōu)勢(shì)但憑低價(jià)搶市場(chǎng)。還有律所就跟著一些證券公司做，證券公司把法律意見書幫著弄好，律所蓋個(gè)章就好了?！?/p>

他還補(bǔ)充道，在核查過(guò)程中發(fā)現(xiàn)問(wèn)題怎么處理是中介機(jī)構(gòu)自己的選擇，就看律所想不想賺這部份錢了。大的律所為了不損壞聲譽(yù)，會(huì)寧愿不做這個(gè)公司的業(yè)務(wù)。

11月29日，康達(dá)律師事務(wù)所被股轉(zhuǎn)采取了提交書面承諾的自律監(jiān)管措施，因?yàn)槠鋵?duì)捷佳偉創(chuàng)(833708.OC)公司歷史上是否存在股權(quán)代持的事實(shí)在企業(yè)掛牌前后出具了相反的核查意見。

捷佳偉創(chuàng)在2007年6月至2008年3月期間，曾出現(xiàn)過(guò)3位名義股東代持股份的情況，代持股份合計(jì)占公司股份總數(shù)的24.5%。而作為捷佳偉創(chuàng)的推薦掛牌律所，康達(dá)律師事務(wù)所在盡職調(diào)查中盡管對(duì)公司的股權(quán)變更存疑，但并沒(méi)有進(jìn)一步核查，在掛牌后才發(fā)現(xiàn)公司歷史上存在股權(quán)代持事實(shí)。

唐春林對(duì)此分析道，代持的情況并不容易發(fā)現(xiàn)，因?yàn)楣ど讨荒芸吹矫x上的股東信息。這些股東實(shí)際上是否參與公司經(jīng)營(yíng)管理事務(wù)，有時(shí)候很難知道的，所以要看股權(quán)變更的情況，或者公司相關(guān)人員的陳述和保證。如果出現(xiàn)股東登記的是一批人，但實(shí)際公司定期有一部分資金給了其他人的情況，律所就應(yīng)該細(xì)查了。

此前，證監(jiān)會(huì)副主席趙爭(zhēng)平在論壇中表示，新三板的改革發(fā)展要督促掛牌公司規(guī)范運(yùn)作和中介機(jī)構(gòu)盡責(zé)，提升整個(gè)市場(chǎng)的法制意識(shí)和誠(chéng)信文化，引導(dǎo)投資者理性參與，為新三板市場(chǎng)的健康發(fā)展積極培育一個(gè)良好的環(huán)境。

對(duì)于為新三板提供法律服務(wù)的律師事務(wù)所，唐春林建議道，雖然律所接受的是企業(yè)的委托，但不能放棄專業(yè)機(jī)構(gòu)的職業(yè)操守和專業(yè)定位。應(yīng)當(dāng)嚴(yán)格遵守法律法規(guī)和相關(guān)業(yè)務(wù)指引的要求，審慎、盡職的發(fā)表意見。一方面要提升自己的專業(yè)水準(zhǔn)，熟悉相關(guān)業(yè)務(wù)的核查要要求，另一方面也要保持獨(dú)立客觀的專業(yè)態(tài)度。