證監(jiān)會(huì)：2016年開始全面推廣證券期貨隨機(jī)抽查

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍13日表示，證監(jiān)會(huì)將自2016年開始全面推廣證券期貨領(lǐng)域的隨機(jī)抽查工作，加強(qiáng)事中事后監(jiān)管。他介紹，證監(jiān)會(huì)目前已制定了隨機(jī)抽查工作方案，確定了17項(xiàng)抽查事項(xiàng)清單，以及抽查的名稱、依據(jù)、頻次、比例、主體、內(nèi)容等，該清單將根據(jù)工作開展情況隨機(jī)調(diào)整。開展此項(xiàng)工作時(shí)，除涉嫌違法、已立案查處的監(jiān)管對象以外，將采用搖號(hào)、機(jī)選的方式，隨機(jī)確定抽查對象、抽查人員。

證監(jiān)會(huì)：合并主板、創(chuàng)業(yè)板年報(bào)信披準(zhǔn)則

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍13日表示：為了貫徹黨中央國務(wù)院關(guān)于保護(hù)中小投資者權(quán)益要求，證監(jiān)會(huì)對主板、中小板、創(chuàng)業(yè)板年度報(bào)告信息披露準(zhǔn)則進(jìn)行了合并。

張曉軍稱，合并后的準(zhǔn)則針對實(shí)踐中年報(bào)信息披露的主要問題進(jìn)行了修改，充分滿足了投資者需求，實(shí)現(xiàn)了首次公開發(fā)行信息披露和持續(xù)性信息披露的要求。主要內(nèi)容包括：

一是突出信息有用，內(nèi)容重點(diǎn)突出，層次分明。要求用通俗易懂淺白語言信披。

二是構(gòu)建分層次統(tǒng)一的披露框架，確定了分三個(gè)層次，一是法定最低信披，二是不披露暨解釋的商業(yè)秘密豁免披露，三是前瞻性披露。

三是兼顧公司信息披露成本和商業(yè)秘密的披露。增加信息披露彈性。

證監(jiān)會(huì)：對5宗操縱市場案件作出行政處罰

證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍13日表示：證監(jiān)會(huì)對5宗操縱市場案件作出處罰，涉及國海證券 、中國衛(wèi)星 、暴風(fēng)科技、全通教育 等上市公司。

張曉軍重申，對操縱市場行為通過不正當(dāng)手段營造虛假供求關(guān)系，損害中小投資者利益的行為，證監(jiān)會(huì)將繼續(xù)加大打擊力度，保護(hù)投資者利益，維護(hù)公開公正的市場秩序。

證監(jiān)會(huì)：提高融資保證金比例有利于防范風(fēng)險(xiǎn)

針對滬深交易所提高融資買入保證金比例一事，證監(jiān)會(huì)發(fā)言人張曉軍13日表示，近期股票市場回暖，融資交易額快速上升，截至本月10日市場融資余額1.14萬億元，與9月30日最低值相比增長26%；融資融券交易量10月日均達(dá)到1020億元，環(huán)比增速明顯；11月以來日均融資額1375億元，環(huán)比增長35%，11月9日兩融交易額占市場日均成交的比重達(dá)到14.2%。

張曉軍表示，提高融資保證金比例，降低新開倉合約杠桿水平，有利于防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，促進(jìn)市場持續(xù)健康發(fā)展。

證監(jiān)會(huì)：新股發(fā)行仍應(yīng)堅(jiān)持“低價(jià)持續(xù)發(fā)行”原則

針對2000萬股以下IPO取消詢價(jià)環(huán)節(jié)的新股發(fā)行改革新政實(shí)施后，是否仍需遵守定價(jià)紅線的問題，證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人表示，根據(jù)發(fā)行改革新規(guī)，2000萬股以下的IPO，沒有老股發(fā)行的取消詢價(jià)環(huán)節(jié)，由發(fā)行人和主承銷商直接定價(jià)并向網(wǎng)上發(fā)行；有老股發(fā)行安排的仍需履行詢價(jià)程序。

他表示，根據(jù)證監(jiān)會(huì)證券發(fā)行和承銷管理辦法規(guī)定，券商在實(shí)施承銷以前要報(bào)送承銷方案，監(jiān)管主要關(guān)注發(fā)行方案是否符合承銷辦法規(guī)定，直接定價(jià)風(fēng)險(xiǎn)相對較高，發(fā)行人、主承銷商須綜合考慮投融資雙方的需求及市場實(shí)際情況。他說，現(xiàn)階段新股發(fā)行仍應(yīng)堅(jiān)持“低價(jià)持續(xù)發(fā)行”的原則，發(fā)行市盈率超過同行業(yè)市盈率的仍需連續(xù)三周發(fā)布投資風(fēng)險(xiǎn)特別公告。

證監(jiān)會(huì)：融資保證金調(diào)整針對增量融資交易

針對滬深交易所提高融資保證金比例，證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍13日表示，近期股票市場回暖，融資交易額快速上升，11月10日融資余額為1.14萬億元，較9月30日增長了26%，10月日均融資交易額1020億元，較9月份增長76%，11月日均融資交易額為1374億元，較10月增長35%。

為防范系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)投資者權(quán)益，促進(jìn)市場的健康發(fā)展，因此調(diào)整了融資保證金比例。此次滬深修訂的主要內(nèi)容為，調(diào)整融資的保證金比例從不得低于50%至不得低于100%，杠桿比例由不超過2倍到不超過1倍，融券保證金比例沒有變化，各證券公司在符合監(jiān)管要求下，根據(jù)客戶風(fēng)險(xiǎn)承受能力來調(diào)整杠桿，但不得低于100%。

張曉軍表示，本次調(diào)整只是針對新增的融資交易，規(guī)則實(shí)施前仍按照現(xiàn)行規(guī)則交易，修改前的現(xiàn)存的融資合約不需要立即改變，合約期限不受影響，也不用追加保證金，合約到期可根據(jù)合約約定進(jìn)行展期，同時(shí)，給予各個(gè)證券公司一周時(shí)間進(jìn)行技術(shù)系統(tǒng)的準(zhǔn)備工作。

證監(jiān)會(huì)相關(guān)部門負(fù)責(zé)人指出，兩融新規(guī)將影響新增交易的杠桿率，以便規(guī)范杠桿率降低融資交易的風(fēng)險(xiǎn)，讓市場波動(dòng)合理化，目的不在于控制融資規(guī)模，客戶仍然可以增加融資交易，新規(guī)只是規(guī)范了新增融資交易的杠桿率，以防杠桿率過高對市場帶來的系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和對投資者的損失。

據(jù)了解，根據(jù)成熟市場經(jīng)驗(yàn)，調(diào)整保證金杠桿率比例也是監(jiān)管層規(guī)范風(fēng)險(xiǎn)的主要手段。

首批10家IPO將在20日左右發(fā)布招股說明書

對于IPO重啟，證監(jiān)會(huì)新聞發(fā)言人張曉軍13日表示：新股發(fā)行都應(yīng)該堅(jiān)持低價(jià)持續(xù)發(fā)行原則，首批10家由于需要準(zhǔn)備補(bǔ)充材料，預(yù)計(jì)11月20日左右刊登招股意向書。證監(jiān)會(huì)將先按現(xiàn)行制度恢復(fù)前期暫緩發(fā)行的28家公司中已經(jīng)在交款程序中的10家公司上市。